Q3中國顯示器線上市場近兩年首次實(shí)現(xiàn)季度量額齊增；電競市占率攀升至63%

　　根據(jù)洛圖科技(RUNTO)最新發(fā)布的《中國大陸顯示器線上零售市場月度追蹤(China Monitor Online Retail Market Monthly Tracker)》報(bào)告，2024年第三季度，中國大陸顯示器整體線上零售市場（包含傳統(tǒng)電商和內(nèi)容電商）的銷量為269萬臺，同比增長27% 。

　　其中，傳統(tǒng)電商的銷量占到約92% ，為247萬臺，同比增長29%;銷額為25億元，同比增長18%。這是近兩年來，市場銷量和銷額首次同時(shí)實(shí)現(xiàn)單季雙增長 ，表現(xiàn)遠(yuǎn)好于量額雙跌的上半年。

　　洛圖科技(RUNTO)將顯示器按產(chǎn)品形態(tài)分為電腦顯示器、AIO一體機(jī)以及便攜顯示器，其中電腦和便攜顯示器按銷售模式則又分為Bundled(捆綁型)和Non-Bundled(非捆綁型、獨(dú)立型)。本文主要分析公開零售渠道，即傳統(tǒng)電商下獨(dú)立型顯示器市場的發(fā)展現(xiàn)狀。

　　2023-2024Q3 中國顯示器線上市場分季度銷量

　　數(shù)據(jù)來源：洛圖科技(RUNTO)線上監(jiān)測數(shù)據(jù)，單位：萬臺

　　今年第三季度，中國顯示器線上市場的高增速主要來自于去年同期基數(shù)較低和今年以來終端售價(jià)大幅下行的共同作用。此外，《黑神話：悟空》也帶動了一波電競產(chǎn)品的大賣，第三季度電競產(chǎn)品的市占率攀升至63% 。

　　從線上線下的全渠道市場來看，向好的趨勢有望延續(xù)。一方面，多地線下的升級版“以舊換新”正在或考慮將顯示器加入目錄;另一方面，企業(yè)為順應(yīng)經(jīng)濟(jì)下行周期，采取了以價(jià)換量，千元以上的機(jī)型和銷量仍將再增多;第三，電競游戲的成功將顯示器的市場價(jià)值重新帶回了人們眼前，《黑神話：悟空》的類似游戲一定會不斷涌現(xiàn)，以其為參照物的畫質(zhì)和情節(jié)將需要更卓越的顯示設(shè)備進(jìn)行呈現(xiàn)，電競?cè)電W、內(nèi)容端面板端等全產(chǎn)業(yè)鏈的跟進(jìn)將對顯示器產(chǎn)業(yè)的市場規(guī)模和產(chǎn)品格局帶來更多新機(jī)會。

　　品牌：Top3合并市占率減少7個百分點(diǎn)至31%

　　市場集中度在本季度出現(xiàn)了顯著降低，頭部品牌的市場份額被大量蠶食。根據(jù)洛圖科技(RUNTO)線上監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示，2024年第三季度，中國顯示器市場銷量前三品牌的合并份額為30.7%，與去年同期相比下降了7個百分點(diǎn) 。

　　AOC銷量依舊排名線上市場第一，份額占比為12.1%。AOC目前在刷新率方面布局的重心為180Hz，處于該細(xì)分市場的第二名，市場份額為19.1%。

　　HKC依靠電競產(chǎn)品，收獲了略高于小米的銷量，位居線上市場第二。今年發(fā)布的多款電競新品多集中在2K QHD，帶動品牌在該細(xì)分市場的銷量份額位居榜首，達(dá)16.4%。

　　小米排名線上市場的銷量第三，銷量份額為9.2%。其在100Hz辦公市場的產(chǎn)品矩陣有顯著補(bǔ)強(qiáng)，表現(xiàn)也很優(yōu)秀，占有近30%的份額。

　　從第四名到第十名的品牌排名并不固定。KTC、SANC和泰坦軍團(tuán)分別排名第四、第五和第六，銷量占比分別為8.4%、7.3%和6.1%。這三個品牌均是以電競產(chǎn)品為主，內(nèi)部滲透率均超過了90%。其中，KTC和SANC的優(yōu)異表現(xiàn)對今年Q3的市場大盤起到了一定的推高貢獻(xiàn) 。

　　聯(lián)想主要在辦公場景中發(fā)力，100Hz亦是主推方向。靈蛇側(cè)重低價(jià)市場，主要在天貓平臺銷售。飛利浦的價(jià)格區(qū)間下移明顯，今年第三季度，其品牌內(nèi)部1000元以下價(jià)格段的銷量份額達(dá)61%，較去年同期增長了約15個百分點(diǎn)。

　　三星堅(jiān)持走中高端路線，一方面加大了1000-1500元價(jià)格段的產(chǎn)品布局。在今年第三季度，三星內(nèi)部該價(jià)格段份額達(dá)到27%，較去年同期提升約13個百分點(diǎn)。另一方面，通過布局OLED和Mini LED產(chǎn)品線，使三星在3000元以上市場的占有率提升至12.2%。

2024年Q3 中國顯示器線上市場品牌銷量份額及變化

　　數(shù)據(jù)來源：洛圖科技(RUNTO)線上監(jiān)測數(shù)據(jù)，單位：%

　　價(jià)格：扎堆“500-999元”區(qū)間

　　2024年第三季度，中國顯示器市場呈現(xiàn)可觀漲幅的核心原因之一在于市場價(jià)格的下探。根據(jù)洛圖科技(RUNTO)線上監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示，今年第三季度電商均價(jià)為1002元，同比下降了約9%。

　　500-999元價(jià)格區(qū)間是銷量占比最高的價(jià)格段，市場份額超過五成，銷量同比增長接近50% 。與此同時(shí)，500元以下價(jià)格段的銷量份額也較去年同期提升了1個百分點(diǎn)。

　　OLED、Mini LED等高端顯示技術(shù)主要應(yīng)用在2000元以上的中高端市場。目前，OLED市場主要還是由ROG、LG和三星主導(dǎo)，銷量同比增長近100%。Mini LED市場銷量同比增長130%，由泰坦軍團(tuán)、AOC、雷鳥引領(lǐng)，其中雷鳥后來居上，銷量超越了三星 。

　　2024年Q3 中國顯示器線上市場價(jià)格段結(jié)構(gòu)及變化

　　數(shù)據(jù)來源：洛圖科技(RUNTO)線上監(jiān)測數(shù)據(jù)，單位：%

　　產(chǎn)品：24.5寸和180Hz成為市場爆發(fā)點(diǎn)，呈數(shù)倍增長

　　屏幕尺寸方面，根據(jù)洛圖科技(RUNTO)線上監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示，2024年第三季度，27英寸依舊占據(jù)近五成的市場份額，與去年同期相比變化不大。

　　而24.5英寸產(chǎn)品占據(jù)了約10%的市場份額，較去年同期上升了6個百分點(diǎn)，銷量同比漲幅達(dá)345% 。眾多品牌如SANC、HKC、KTC等都在24.5英寸市場上進(jìn)行了新品布局，作為中小尺寸的代表，正在侵蝕小于24寸的市場。

　　2024年Q3 中國顯示器線上市場尺寸段結(jié)構(gòu)及變化

　　數(shù)據(jù)來源：洛圖科技(RUNTO)線上監(jiān)測數(shù)據(jù)，單位：%

　　刷新率方面，2024年第三季度，180Hz產(chǎn)品的市場份額接近三成，超過165Hz成為銷量占比最高的刷新率，銷量同比增長超500% 。高增速源于主流品牌如HKC、KTC、SANC等年中發(fā)布的暢銷新品帶動，另一方面也受益于電競市場的蓬勃發(fā)展。

　　與此同時(shí)，小米、AOC等品牌在辦公領(lǐng)域積極布局100Hz產(chǎn)品，并取得階段性成功，銷量增幅達(dá)150%左右。

　　而60Hz和75Hz被100Hz，144Hz和165Hz被180Hz市場分別擠壓，份額收窄。

　　2024Q3 中國顯示器線上市場刷新率段結(jié)構(gòu)及變化

　　數(shù)據(jù)來源：洛圖科技(RUNTO)線上監(jiān)測數(shù)據(jù)，單位：%

　　分辨率方面，2024年第三季度，F(xiàn)HD為主銷分辨率，線上銷量占比達(dá)到47%，但較去年同期下降約6個百分點(diǎn)。QHD市場份額達(dá)到40%，較去年同期上漲了約9個百分點(diǎn)，銷量漲幅達(dá)到65%。根據(jù)洛圖科技(RUNTO)線上監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示，QHD產(chǎn)品均價(jià)從2023年第三季度的1311元降至2024年第三季度的1056元。

　　2024年Q3 中國顯示器線上市場分辨率段結(jié)構(gòu)及變化

　　數(shù)據(jù)來源：洛圖科技(RUNTO)線上監(jiān)測數(shù)據(jù)，單位：%

　　細(xì)分市場：電競市占率升至63%；KTC首次季度登頂

　　電競顯示器市場呈現(xiàn)出了更高水平的量額雙漲。根據(jù)洛圖科技(RUNTO)線上監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示，2024年第三季度，中國電競顯示器線上市場銷量達(dá)到156萬臺，同比增長58%；銷額為18億元，同比增長38% 。

　　電競產(chǎn)品在整體線上市場的占比從2023年的Q1逐季攀升，至2024年Q3達(dá)到了63%。

　　2023-2024Q3 中國顯示器線上市場電競市占率變化

　　數(shù)據(jù)來源：洛圖科技(RUNTO)線上監(jiān)測數(shù)據(jù)，單位：%

　　在品牌端，2024年第三季度，KTC、AOC、HKC位居電競顯示器線上零售市場前三名。其中，KTC在今年季度電競排名中首次成為榜首 。

　　180Hz以絕對優(yōu)勢成為目前電競市場的主流刷新率，市占率接近五成，達(dá)44%，銷量同比增長超過了500%。

　　預(yù)測：2024年中國顯示器線上整體零售市場漲幅約10%

　　目前，顯示器市場發(fā)展的外部動力將在以舊換新的地方線下市場和電競游戲市場。特別是電競，是2024年顯示器市場增長的最直接原因。

　　內(nèi)部動力則在價(jià)格的進(jìn)一步親民化，以及技術(shù)創(chuàng)新對于市場流量和消費(fèi)者嘗鮮心理、特定用戶群需求的滿足。

　　綜合根據(jù)過去的9個月市場表現(xiàn)以及未來判斷，洛圖科技(RUNTO)調(diào)整預(yù)測，認(rèn)為2024年全年中國顯示器整體線上零售市場的銷量規(guī)模將達(dá)1059萬臺，同比增長10.3% 。